１ 重要提示

１．１ 本公司董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員保證本報(bào)告所載資料不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對(duì)其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性負(fù)個(gè)別及連帶責(zé)任。

本年度報(bào)告摘要摘自年度報(bào)告全文，報(bào)告全文同時(shí)刊載于《證券時(shí)報(bào)》、《中國證券報(bào)》、《上海證券報(bào)》、《證券日?qǐng)?bào)》。投資者欲了解詳細(xì)內(nèi)容，應(yīng)當(dāng)仔細(xì)閱讀半年度報(bào)告全文。

１．２ 公司２０１１年度財(cái)務(wù)報(bào)告已經(jīng)深圳鵬城會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)并被出具了標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的審計(jì)報(bào)告。

１．３ 公司負(fù)責(zé)人李國平、主管會(huì)計(jì)工作負(fù)責(zé)人湯淵及會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人（會(huì)計(jì)主管人員）王樹軍聲明：保證年度報(bào)告中財(cái)務(wù)報(bào)告的真實(shí)、完整。

２ 公司基本情況

２．１ 基本情況簡介

２．２ 聯(lián)系人和聯(lián)系方式

３ 會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)和財(cái)務(wù)指標(biāo)摘要

３．１ 主要會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)

單位：元

３．２ 主要財(cái)務(wù)指標(biāo)

３．３ 非經(jīng)常性損益項(xiàng)目

適用 不適用

單位：元

４ 股東持股情況和控制框圖

４．１ 前１０名股東、前１０名無限售條件股東持股情況表

單位：股

４．２ 公司與實(shí)際控制人之間的產(chǎn)權(quán)及控制關(guān)系的方框圖

５ 董事會(huì)報(bào)告

５．１ 管理層討論與分析概要

一、報(bào)告期內(nèi)公司經(jīng)營情況

（一）報(bào)告期內(nèi)公司總體經(jīng)營情況

２０１１年５月１８日公司在深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市，公司資產(chǎn)規(guī)模和經(jīng)營實(shí)力得到大幅提升，綜合競爭實(shí)力得到進(jìn)一步加強(qiáng)，公司將進(jìn)一步鞏固國內(nèi)白光ＬＥＤ器件領(lǐng)軍者的地位。

報(bào)告期內(nèi)，公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)總收入５４９，０５３，８２５．８８元，較上年同期增長２５．５０％；實(shí)現(xiàn)營業(yè)利潤８７，１９７，９５９．９８元，較上年同期增長１８．８２％；實(shí)現(xiàn)利潤總額８９，７６８，９９１．７５元，較上年同期增長１９．４８％；實(shí)現(xiàn)凈利潤７４，４６４，４０３．７４元，較上年同期增長１７．７４％。

行業(yè)地位得到加強(qiáng)，２０１１年５月公司分別獲得兩項(xiàng)榮譽(yù)，一是中國電子報(bào)社、中國光學(xué)光電子行業(yè)協(xié)會(huì)光電器件分會(huì)、中國光學(xué)光電子行業(yè)協(xié)會(huì)ＬＥＤ顯示應(yīng)用分會(huì)將公司評(píng)為“２０１０中國ＬＥＤ最具成長性企業(yè)”；二是中國工業(yè)報(bào)社、中國照明電器協(xié)會(huì)將公司評(píng)選為“２０１０年度中國ＬＥＤ１００強(qiáng)企業(yè)”；２０１１年７月，高工ＬＥＤ產(chǎn)業(yè)研究所（ＧＬＩＩ）發(fā)布的２０１０照明用白光ＬＥＤ封裝企業(yè)競爭力排名，我司位列排名榜首位；２０１１年１１月，Ｏｆｗｅｅｋ光電新聞網(wǎng)將公司評(píng)選為“２０１１最具影響力中國ＬＥＤ企業(yè)”；國家半導(dǎo)體照明工程研發(fā)及產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟將公司評(píng)為“２０１１年度中國半導(dǎo)體照明行業(yè)最具成長性企業(yè)”。同時(shí)，公司積極向應(yīng)用領(lǐng)域拓展，延長產(chǎn)業(yè)鏈，２０１１年也取得了較好成績，我司全資子公司深圳萊帝亞獲得了下列殊榮：２０１１年９月，被中國建筑裝飾協(xié)會(huì)評(píng)為“２０１１年中國照明電器最具競爭力品牌（ＬＥＤ商業(yè)照明類）”； ２０１１年１２月，被中國建筑裝飾協(xié)會(huì)評(píng)為“２０１１年中國ＬＥＤ應(yīng)用照明百強(qiáng)（第八名）”，被中國照明學(xué)會(huì)評(píng)為“２０１１中國照明行業(yè)１０大優(yōu)秀供應(yīng)商（商業(yè)照明類）”。

商標(biāo)及專利取得進(jìn)展：截至２０１１年１２月３１日，公司及子公司累計(jì)共獲得商標(biāo)合法所有權(quán)２４項(xiàng)，其中１０項(xiàng)境外注冊(cè)商標(biāo)；公司的技術(shù)研發(fā)和自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)申報(bào)工作持續(xù)開展，公司及子公司累計(jì)共獲得專利授權(quán)１４４項(xiàng)，其中發(fā)明專利６項(xiàng)；共有專利申請(qǐng)４４項(xiàng)已受理，其中發(fā)明專利申請(qǐng)１６項(xiàng)。

企業(yè)研發(fā)及成果：２０１１年２月向廣東省科技廳提交了廣東省重大科技專項(xiàng)“陶瓷ＬＥＤ封裝技術(shù)及其在照明領(lǐng)域的應(yīng)用研究”申請(qǐng)，目前已通過批準(zhǔn)立項(xiàng)；２０１１年６月向廣州市科信局提交了２０１１年廣州市重大科技專項(xiàng)“功率型ＬＥＤ貼片器件的小型化設(shè)計(jì)及其可靠性研究”申請(qǐng)，目前已通過專家初審；公司與華南師范大學(xué)等聯(lián)合申報(bào)了“廣東省聯(lián)合培養(yǎng)研究生示范基地”，正在審批中；２０１１年８月１９日，公司與他人合作申報(bào)了２０１１年度廣州市科技計(jì)劃項(xiàng)目“功率型ＬＥＤ核心技術(shù)的研發(fā)與產(chǎn)業(yè)化”，已通過初審；２０１１年９月５日，公司與他人合作申報(bào)第二批省戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)專項(xiàng)資金ＬＥＤ產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目“基于大規(guī)模集成電路技術(shù)的新型高效大功率 ＬＥＤ 芯片技術(shù)開發(fā)及其應(yīng)用產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化”，已通過形式審查；２０１１年６月底提交了國家高新技術(shù)企業(yè)復(fù)審材料，目前，公司已取得高新技術(shù)企業(yè)證書，有效期為三年。

（二）公司主營業(yè)務(wù)及其經(jīng)營狀況

公司主要從事ＬＥＤ器件及其應(yīng)用產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于通用照明、背光源、汽車信號(hào)／照明、特殊照明、專用照明、顯示屏等眾多領(lǐng)域。公司為國內(nèi)領(lǐng)先的白光ＬＥＤ封裝企業(yè)，經(jīng)過幾年的快速發(fā)展，公司現(xiàn)已成為國內(nèi)最具競爭力的ＬＥＤ封裝企業(yè)之一。

１、主營業(yè)務(wù)分產(chǎn)品情況

報(bào)告期內(nèi)公司ＳＭＤ ＬＥＤ和ＬＥＤ應(yīng)用產(chǎn)品的營業(yè)收入分別為３４，８２４．３５萬元、１３，４２７．１１萬元，同比分別增長３９．４０％和３３．４２％；毛利率分別為３４．８０％、３３．９１％，主要是照明市場需求進(jìn)一步提升，銷售規(guī)模擴(kuò)大所致。ＬＡＭＰ ＬＥＤ營業(yè)收入和毛利率雙降，營業(yè)收入６，２８４．０３萬元，同比下降２５．２９％；毛利率為２６．３１％，同比下降７．９８％，主要原因一是公司產(chǎn)品戰(zhàn)略的需要，二是該類產(chǎn)品市場競爭的因素所致。

（１）ＬＥＤ器件產(chǎn)品按發(fā)光顏色劃分，情況如下：

ＳＭＤ ＬＥＤ

２０１１年，公司ＳＭＤ ＬＥＤ銷售收入為３４，８２４．３５萬元，較２０１０年增加９，８４３．４８萬元，增長３９．４０％，主要系白光ＳＭＤ ＬＥＤ和其他ＳＭＤ ＬＥＤ（如ＲＧＢ ＳＭＤ ＬＥＤ、雙色ＳＭＤ ＬＥＤ）在國際金融危機(jī)影響下仍實(shí)現(xiàn)較快增長所致。其中，隨著ＬＥＤ向通用照明領(lǐng)域的不斷滲透，白光ＬＥＤ需求不斷上升，２０１１年白光ＳＭＤ ＬＥＤ銷售收入為２８，６５２．２ ９萬元，較２０１０年增加１０，６９９．８４萬元，增長幅度為５９．６０％，占當(dāng)年ＳＭＤ ＬＥＤ銷售收入增加額的１０８．７０％，帶動(dòng)２０１１年ＳＭＤ ＬＥＤ銷售收入較２０１０年增長３９．４０％。

ＬＡＭＰ ＬＥＤ

２０１１年， 不僅ＳＭＤ ＬＥＤ器件產(chǎn)品的應(yīng)用領(lǐng)域在不斷拓展，原先采用ＬＡＭＰ ＬＥＤ器件產(chǎn)品的應(yīng)用產(chǎn)品也逐步過渡到采用ＳＭＤ ＬＥＤ器件產(chǎn)品，為順應(yīng)市場主流趨勢，公司ＬＥＤ器件產(chǎn)品的生產(chǎn)銷售和技術(shù)研發(fā)一直在向ＳＭＤ ＬＥＤ產(chǎn)品傾斜，在ＬＡＭＰ ＬＥＤ產(chǎn)品上的投入有所減少，公司２０１１年Ｌａｍｐ ＬＥＤ銷售收入為６，２８４．０３萬元，較２０１０年減少２，１２７．２４萬元，減少幅度為２５．２９％。其中，白光Ｌａｍｐ ＬＥＤ、藍(lán)光Ｌａｍｐ ＬＥＤ、其他Ｌａｍｐ ＬＥＤ（如ＲＧＢ Ｌａｍｐ ＬＥＤ、雙色Ｌａｍｐ ＬＥＤ）銷售收入分別為３，０３７．４７萬元、４７８．８０萬元、２，１６９．２７萬元，同比分別減少１，１１８．６７萬元、１０８．７１萬元、８４５．５７萬元。

（２）按照應(yīng)用領(lǐng)域?qū)Γ蹋牛膽?yīng)用產(chǎn)品進(jìn)行劃分，情況如下：

公司應(yīng)用產(chǎn)品主要為通用照明產(chǎn)品（含ＬＥＤ燈條、日光燈、筒燈、面板燈、射燈等）和汽車信號(hào)／照明產(chǎn)品，其中又以通用照明產(chǎn)品為主，２０１１，公司通用照明產(chǎn)品的銷售收入為１０，６３３．４２萬元，占公司應(yīng)用產(chǎn)品銷售收入的比重為７９．１９％，公司通用照明主要為商業(yè)照明；汽車信號(hào)／照明產(chǎn)品，公司加大了市場開拓力度，繼續(xù)保持了較快增長態(tài)勢，２０１１年銷售收入為２，７９３．６９萬元，較２０１０年增長１１４．１５％。上述兩項(xiàng)因素，使得公司２０１１年應(yīng)用產(chǎn)品銷售收入較２０１０年增長３３．４２％。

３、主營業(yè)務(wù)分地區(qū)情況

報(bào)告期內(nèi)，國內(nèi)營業(yè)收入４０，４０９．５６萬元，與去年同期相比增長２６．６２％，主要是市場對(duì)公司ＬＥＤ器件產(chǎn)品的需求持續(xù)提高所致；國外營業(yè)收入１４，１２５．９３萬元，與去年同期相比增長２１．６３％，主要是深圳萊帝亞公司和廣州佛達(dá)出口產(chǎn)品銷售規(guī)模擴(kuò)大所致。

（三）公司核心競爭能力

主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

１、研發(fā)和自主創(chuàng)新能力

公司作為國家高新技術(shù)企業(yè)，具有較強(qiáng)的研發(fā)和自主創(chuàng)新能力，公司技術(shù)中心是廣東省省級(jí)企業(yè)技術(shù)中心。此外，公司還在廣州市科技與信息化局等上級(jí)部門的批準(zhǔn)下組建廣州市唯一一家“半導(dǎo)體照明封裝工程技術(shù)研究開發(fā)中心”（籌建中）。憑借領(lǐng)先的研發(fā)和自主創(chuàng)新能力，公司獨(dú)立承擔(dān)和與人合作共同承擔(dān)了多個(gè)省、市級(jí)計(jì)劃項(xiàng)目。

２、產(chǎn)品競爭能力

產(chǎn)品質(zhì)量優(yōu)勢：公司中、高端的白光ＬＥＤ產(chǎn)品在顯色指數(shù)、發(fā)光效率、穩(wěn)定性等方面指標(biāo)均處于國內(nèi)領(lǐng)先水平。產(chǎn)品系列齊全優(yōu)勢：公司除提供ＳＭＤ ＬＥＤ產(chǎn)品外，還提供ＨＩＧＨ ＰＯＷＥＲ ＬＥＤ產(chǎn)品，ＬＡＭＰ ＬＥＤ產(chǎn)品（直插式ＬＥＤ，食人魚ＬＥＤ）等元器件產(chǎn)品，同時(shí)還能提供ＬＥＤ燈條、ＬＥＤ日光燈管、ＬＥＤ筒燈、ＬＥＤ射燈、ＬＥＤ面板燈以及ＬＥＤ汽車燈（包括行車燈、警燈、剎車燈、轉(zhuǎn)向燈、倒車燈、霧燈等），可為客戶提供全方位一站式的需求服務(wù)。公司ＳＭＤ ＬＥＤ產(chǎn)品、ＬＡＭＰ ＬＥＤ產(chǎn)品和ＰＯＷＥＲ ＬＥＤ產(chǎn)品均被認(rèn)定為廣東省高新技術(shù)產(chǎn)品。

公司在質(zhì)量控制方面以預(yù)防為主，嚴(yán)格按照ＩＳＯ／ＴＳ１６９４９質(zhì)量管理體系的要求進(jìn)行作業(yè)、管控，公司多項(xiàng)產(chǎn)品已取得歐盟ＣＥ認(rèn)證、Ｄ－ＭＡＲＫ認(rèn)證，美國ＵＬ、ＦＣＣ認(rèn)證，并滿足歐盟ＲｏＨＳ指令、ＲＥＡＣＨ法規(guī)中的相關(guān)質(zhì)量要求。

３、品牌競爭能力

ＬＥＤ封裝領(lǐng)域生產(chǎn)企業(yè)數(shù)量眾多，競爭相對(duì)激烈，產(chǎn)品質(zhì)量和品牌已成為企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的必要條件。產(chǎn)品質(zhì)量的價(jià)值體現(xiàn)在使企業(yè)獲得客戶的認(rèn)可、產(chǎn)能得以迅速擴(kuò)張、市場占有率得以提高等方面，產(chǎn)品品牌的價(jià)值則體現(xiàn)在形成難以復(fù)制的核心競爭力。

公司是廣東省重點(diǎn)培育自主出口品牌和廣州市重點(diǎn)培育自主出口品牌和廣州市花都區(qū)十佳自主品牌。截至２０１１年１２月３１日，公司獲得商標(biāo)合法所有權(quán)２４項(xiàng)，其中１０項(xiàng)境外注冊(cè)商標(biāo)。２００８年，公司生產(chǎn)的ＬＥＤ器件產(chǎn)品成功應(yīng)用于北京奧運(yùn)會(huì)開幕式“星光”、“奧運(yùn)五環(huán)”、“太空人”等節(jié)目；２０１０年，公司大功率 ＬＥＤ器件產(chǎn)品在上海世博會(huì)觀景點(diǎn)盧浦大橋上成功實(shí)現(xiàn)大規(guī)模應(yīng)用；同年，公司產(chǎn)品成功應(yīng)用于“廣州地鐵ＬＥＤ綠色節(jié)能示范工程”。公司產(chǎn)品在北京奧運(yùn)會(huì)、上海世博會(huì)、廣州亞運(yùn)會(huì)等重大賽事、博覽會(huì)的成功應(yīng)用，一方面體現(xiàn)了公司產(chǎn)品質(zhì)量的優(yōu)越性，另一方面也為公司在ＬＥＤ封裝領(lǐng)域建立起了較高的品牌知名度。行業(yè)領(lǐng)先的ＬＥＤ封裝技術(shù)、過硬的產(chǎn)品質(zhì)量、良好的品牌知名度，是公司近幾年實(shí)現(xiàn)快速發(fā)展的重要原因。

２０１１年以來，我司更是獲得媒體和研究機(jī)構(gòu)、行業(yè)協(xié)會(huì)的一系列好評(píng)：獲得“２０１１年最具影響力中國ＬＥＤ企業(yè)獎(jiǎng)”；２０１１年上半年中國ＬＥＤ上市公司競爭力排名前三；中國照明用白光ＬＥＤ封裝企業(yè)競爭力排名第一名；國家半導(dǎo)體照明工程研發(fā)及產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟將公司評(píng)為“２０１１年度中國半導(dǎo)體照明行業(yè)最具成長性企業(yè)”。這些榮譽(yù)的取得都將是鴻利光電品牌的積累，更加豐富和帶動(dòng)品牌的發(fā)展，給予市場、客戶、媒體、廣大投資者更大的信心。

４、人力資源

公司經(jīng)過多年的發(fā)展，目前已形成了一支穩(wěn)定的、多層次技術(shù)人才隊(duì)伍。公司研發(fā)人員分別來自不同的學(xué)科領(lǐng)域，包括材料物理、有機(jī)化學(xué)、半導(dǎo)體光電器件、電路控制、納米科技、光學(xué)、散熱研究等。

公司導(dǎo)入金蝶人力資源管理系統(tǒng)，加強(qiáng)人力資源信息化管理在薪酬方面，員工的薪酬采取計(jì)時(shí)與計(jì)件的綜合方案代替原本單一的計(jì)時(shí)方案，提升生產(chǎn)一線的工作效率同時(shí)也激發(fā)了員工不斷提升自己的技能；在培訓(xùn)方面，開展了人才梯隊(duì)建設(shè)，積極探索人才培養(yǎng)考核機(jī)制，通過課堂學(xué)習(xí)、崗位輪換、參觀學(xué)習(xí)、高層指導(dǎo)等方面對(duì)人才進(jìn)行培養(yǎng)，為職工搭建學(xué)習(xí)、晉升平臺(tái)，也為公司提供人才保障。在績效方面，對(duì)公司各部的績效考核指標(biāo)進(jìn)行梳理，同時(shí)優(yōu)化流程，加強(qiáng)過程管控，注重考核結(jié)果跟進(jìn)與反饋，對(duì)各項(xiàng)工作進(jìn)行不斷總結(jié)和改進(jìn)。

５、營銷能力

公司擁有一支ＬＥＤ行業(yè)經(jīng)驗(yàn)豐富的營銷團(tuán)隊(duì)，通過多年來的渠道建設(shè)，目前營銷網(wǎng)絡(luò)規(guī)模及管理水平均處于行業(yè)領(lǐng)先地位。

國內(nèi)市場方面，公司以總部為基地，以上海、杭州、廈門、深圳為中心設(shè)立直銷中心，營銷網(wǎng)絡(luò)已覆蓋全國大部分省市，能夠?qū)蛻舻囊髮?shí)現(xiàn)快速反應(yīng)、快速答復(fù)。

國外市場方面，大部分出口產(chǎn)品已取得歐盟ＣＥ認(rèn)證、Ｄ－ＭＡＲＫ認(rèn)證，美國ＵＬ、ＦＣＣ認(rèn)證，并滿足歐盟ＲｏＨＳ指令、ＲＥＡＣＨ法規(guī)中的相關(guān)質(zhì)量要求，可在多國、多地區(qū)范圍內(nèi)進(jìn)行產(chǎn)品的銷售，目前產(chǎn)品已銷往了歐洲、美洲、東南亞、南非等多個(gè)國家和地區(qū)。

６、企業(yè)文化

公司奉行“共鳴 共創(chuàng) 共贏 共享”的核心價(jià)值觀，以“少消耗一度電，多還原一分綠”為使命，堅(jiān)持“光電無界，智領(lǐng)未來”的經(jīng)營理念，號(hào)召全體員工以“忠誠，合作，創(chuàng)新，敬業(yè)”為日常工作行為基準(zhǔn)，集全公司力量一起努力去實(shí)現(xiàn)“引領(lǐng)國際光電行業(yè)的卓越企業(yè)”的愿景。公司力圖營造一個(gè)和諧、快樂的工作環(huán)境，通過辦廠報(bào)，出內(nèi)刊，組織各種活動(dòng)，如生日會(huì)、戶外拓展、拔河、籃球比賽等，加強(qiáng)員工的凝聚力和向心力，陶冶員工的情操。公司經(jīng)營目標(biāo)不只是單純追求利潤最大化，還充分兼顧包括股東、管理層、員工、供應(yīng)商、客戶乃至社會(huì)各個(gè)利益相關(guān)者的利益，實(shí)現(xiàn)利益相關(guān)者共同協(xié)調(diào)發(fā)展，實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化。同時(shí)也為員工的職業(yè)規(guī)劃提供了良好的平臺(tái)，公司和全國多家高校不但在技術(shù)方面進(jìn)行合作，而且還進(jìn)行學(xué)歷及專業(yè)技能培訓(xùn)等方面的合作，為員工自身的學(xué)歷及專業(yè)技能提供良好的發(fā)展平臺(tái)，達(dá)到員工個(gè)人利益和公司利益同步發(fā)展的目標(biāo)，實(shí)現(xiàn)公司共享、共創(chuàng)、共贏的美好遠(yuǎn)景。

為了激勵(lì)公司主要管理人員和核心技術(shù)人員，使其與公司實(shí)現(xiàn)共同發(fā)展，公司內(nèi)部主要管理人員和核心技術(shù)人員均通過直接或間接方式持有公司股份，公司人才隊(duì)伍具有較高的工作積極性和穩(wěn)定性，為公司的技術(shù)研發(fā)和持續(xù)發(fā)展奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

二、公司未來發(fā)展及風(fēng)險(xiǎn)因素

（一）公司發(fā)展戰(zhàn)略及２０１２年經(jīng)營計(jì)劃

１、公司發(fā)展戰(zhàn)略

公司將繼續(xù)保持并擴(kuò)大在ＬＥＤ封裝領(lǐng)域的優(yōu)勢，鞏固和加強(qiáng)白光ＬＥＤ的國內(nèi)領(lǐng)軍者地位，最終成為國際光電行業(yè)的卓越企業(yè)。公司立足于“以研發(fā)促進(jìn)生產(chǎn)、以產(chǎn)品引導(dǎo)消費(fèi)”的發(fā)展思路，積極開拓市場。努力形成以廣州市（花都）光電子基地工業(yè)園區(qū)為ＬＥＤ封裝生產(chǎn)基地、汽車城東風(fēng)大道以西為汽車信號(hào)／照明生產(chǎn)基地、花都機(jī)場高新科技產(chǎn)業(yè)基地為ＬＥＤ照明生產(chǎn)基地的公司發(fā)展格局。

公司戰(zhàn)略達(dá)成的路徑是加大研發(fā)投入，打造高品質(zhì)、差異化的產(chǎn)品競爭能力；全方位打造自動(dòng)化生產(chǎn)能力，降低人力成本，保持品質(zhì)的穩(wěn)定性；致力于ＬＥＤ封裝品牌、ＬＥＤ應(yīng)用品牌和渠道核心競爭力的建設(shè)，積極拓展國內(nèi)ＬＥＤ應(yīng)用產(chǎn)品市場和新興國家ＬＥＤ應(yīng)用產(chǎn)品市場，逐步推進(jìn)ＬＥＤ照明營銷網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展；堅(jiān)決貫徹“主動(dòng)服務(wù)，用心溝通”的服務(wù)理念，著力提升公司ＬＥＤ照明產(chǎn)品的服務(wù)水平，全面構(gòu)建公司綜合競爭實(shí)力。

２、２０１２年經(jīng)營計(jì)劃

在確保２０１２年度營業(yè)收入、營業(yè)利潤、凈利潤等財(cái)務(wù)指標(biāo)較２０１１年度持續(xù)、穩(wěn)定增長的基礎(chǔ)上，圍繞企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，重點(diǎn)抓好以下各方面的工作：

（１）２０１２年年中，公司將遷入新的工業(yè)園，ＳＭＤ ＬＥＤ產(chǎn)能將會(huì)得到很大的提升，為了更好應(yīng)對(duì)產(chǎn)能擴(kuò)展帶來產(chǎn)品質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)、存貨擴(kuò)大風(fēng)險(xiǎn)等，公司會(huì)重點(diǎn)加強(qiáng)ＰＭＣ、制造、工程、品管等部門的質(zhì)量意識(shí)，從業(yè)務(wù)端、采購端來加強(qiáng)品質(zhì)、服務(wù)意識(shí)，使公司的產(chǎn)品良率、庫存都保持在可控的指標(biāo)內(nèi)。

（２）２０１２年，公司技術(shù)中心和工程部等會(huì)重點(diǎn)加強(qiáng)產(chǎn)品的自主創(chuàng)新研發(fā)，從封裝材料、封裝工藝、封裝外形等方面全面提升ＬＥＤ器件的光效、穩(wěn)定性、可靠性，引進(jìn)ＰＬＭ系統(tǒng)，對(duì)新產(chǎn)品的研發(fā)全程進(jìn)行系統(tǒng)的管理，形成母子公司共享研發(fā)資源，共同開發(fā)新品的聯(lián)動(dòng)機(jī)制。對(duì)研發(fā)的投入保持在年?duì)I業(yè)收入的５％左右，獨(dú)立的研發(fā)大樓與全新的先進(jìn)的實(shí)驗(yàn)室將為公司２０１２年的新品研發(fā)提供充分的資源保障。積極申報(bào)參與政府各級(jí)機(jī)構(gòu)組織的ＬＥＤ技術(shù)攻關(guān)項(xiàng)目，參與ＬＥＤ行業(yè)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)的制定，參與政府組織的各項(xiàng)節(jié)能示范項(xiàng)目推廣等，讓企業(yè)的技術(shù)研發(fā)緊密貼合市場，貼合需求，貼合政策發(fā)展。

（３）２０１２年，公司營銷部門將有目的的開發(fā)一些規(guī)模相對(duì)較大的客戶，加強(qiáng)營銷隊(duì)伍人員專業(yè)性培訓(xùn)，在業(yè)務(wù)拓展過程中，為重要的潛在客戶提供顧問式團(tuán)隊(duì)（由業(yè)務(wù)＋工程＋客服組團(tuán)）服務(wù)，進(jìn)一步完善公司的客戶結(jié)構(gòu)，降低公司下游客戶規(guī)模偏小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱的風(fēng)險(xiǎn)。加強(qiáng)客戶信用制度的管控，從客戶合作開始及做好各項(xiàng)評(píng)估，減少并降低各種壞賬發(fā)生的機(jī)會(huì)。加強(qiáng)對(duì)重要客戶的拜訪，對(duì)公司前２０名的客戶進(jìn)行年度至少２次以上的高層拜訪，進(jìn)一步增強(qiáng)企業(yè)的互信與互動(dòng)，穩(wěn)定合作關(guān)系。加強(qiáng)鴻利光電品牌宣傳，主要以展覽、網(wǎng)絡(luò)為主，平面雜志為輔。同時(shí)積極探索渠道建設(shè)的方式方法。

（４）加強(qiáng)公司內(nèi)部有效控制的管理。通過梳理公司的各項(xiàng)經(jīng)營管理制度，強(qiáng)化執(zhí)行力的考核；降低公司經(jīng)營中可能存在的法律風(fēng)險(xiǎn)；實(shí)施輪崗機(jī)制，為公司后期的發(fā)展培養(yǎng)綜合性的人才；加強(qiáng)財(cái)務(wù)預(yù)算工作的宣導(dǎo)與推行，嚴(yán)控各項(xiàng)工作的費(fèi)用支出，確保年度經(jīng)營利潤指標(biāo)的順利實(shí)現(xiàn)；

（５）充實(shí)采購部門的力量，加強(qiáng)采購部門建設(shè)。與上游重要原材料供應(yīng)商簽訂戰(zhàn)略供貨協(xié)議，解決價(jià)格波動(dòng)與原材料缺貨風(fēng)險(xiǎn)，利用上游供應(yīng)商的力量規(guī)避一些專利風(fēng)險(xiǎn)，減少潛在損失發(fā)生的機(jī)率。建立定期書面調(diào)價(jià)機(jī)制，確保工廠的生產(chǎn)有良好、充足的、有競爭力的原物料供應(yīng)，縮短生產(chǎn)交貨周期，進(jìn)而形成良性的供應(yīng)鏈管理，增強(qiáng)公司綜合競爭力。

（６）根據(jù)２０１２年的經(jīng)營目標(biāo)，從人力資源角度保證經(jīng)營團(tuán)隊(duì)的穩(wěn)定并引進(jìn)適合公司新時(shí)期發(fā)展的人才來充實(shí)公司的人才隊(duì)伍，健全培訓(xùn)體系的建設(shè)，加強(qiáng)各種內(nèi)外訓(xùn)的計(jì)劃執(zhí)行，同時(shí)檢討和完善現(xiàn)有的薪酬與績效體系，確保管理團(tuán)隊(duì)的觀念、知識(shí)、執(zhí)行力等跟上變化的環(huán)境，擁有一支可以打硬仗的隊(duì)伍。

（７）加強(qiáng)鴻利光電及子公司的企業(yè)文化的建設(shè)，整合公司的資源，讓每一位鴻利光電人牢記企業(yè)的愿景、使命，遵循共有的核心價(jià)值觀，從而形成對(duì)企業(yè)的歸屬感，培養(yǎng)出主人翁意識(shí)，充分發(fā)揮員工的積極性和創(chuàng)造性。

（二）公司未來發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)因素分析

１、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)

（１）重要原材料價(jià)格波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)

公司的主要原材料包括芯片、支架和熒光粉等，公司一方面與客戶協(xié)商確定產(chǎn)品價(jià)格時(shí)，會(huì)充分考慮主要原材料價(jià)格變動(dòng)對(duì)產(chǎn)品成本的影響；另一方面，公司依靠在業(yè)內(nèi)的領(lǐng)先地位及良好的信譽(yù)，與重要原材料供應(yīng)商已建立了戰(zhàn)略合作關(guān)系，在一定程度上保證了原材料價(jià)格的穩(wěn)定性及供應(yīng)的充足性。同時(shí)，本公司在保證合理庫存的前提下，根據(jù)原材料市場價(jià)格的變動(dòng)趨勢，靈活主動(dòng)地進(jìn)行原材料采購，以降低原材料的平均成本。報(bào)告期內(nèi)，公司主要原材料的價(jià)格呈下降趨勢。但若受供求關(guān)系影響，主要原材料價(jià)格發(fā)生大幅的波動(dòng)會(huì)對(duì)公司的生產(chǎn)經(jīng)營帶來一定影響。

（２）原材料依賴進(jìn)口的風(fēng)險(xiǎn)及相關(guān)的專利風(fēng)險(xiǎn)

目前，國內(nèi)ＬＥＤ封裝行業(yè)使用的部分原材料（高檔芯片、高檔支架、熒光粉）主要依賴臺(tái)灣地區(qū)和美國、日本等國家，包括本公司在內(nèi)的國內(nèi)ＬＥＤ封裝企業(yè)都將面臨高檔原材料依賴進(jìn)口帶來的成本風(fēng)險(xiǎn)和白光ＬＥＤ產(chǎn)品出口帶來的專利風(fēng)險(xiǎn)。

（３）業(yè)務(wù)擴(kuò)張帶來的管理風(fēng)險(xiǎn)和產(chǎn)品質(zhì)量控制風(fēng)險(xiǎn)

公司立足于自身在ＬＥＤ封裝領(lǐng)域的技術(shù)優(yōu)勢，積極向下游應(yīng)用領(lǐng)域延伸，進(jìn)一步整合產(chǎn)業(yè)鏈，以圖為客戶提供更為專業(yè)的光源解決方案。

公司已建立了比較完善的企業(yè)管理制度，擁有獨(dú)立健全的產(chǎn)、供、銷體系，并根據(jù)長期積累的經(jīng)營管理經(jīng)驗(yàn)制訂了一系列行之有效的規(guī)章制度。同時(shí)，公司從行業(yè)和自身實(shí)際出發(fā)，建立健全了質(zhì)量管理體系，目前已通過了ＩＳＯ／ＴＳ １６９４９標(biāo)準(zhǔn)的質(zhì)量管理體系認(rèn)證，多項(xiàng)產(chǎn)品已取得歐盟ＣＥ認(rèn)證、Ｅ－ＭＡＲＫ認(rèn)證，美國ＵＬ、ＦＣＣ認(rèn)證。

隨著募集資金的到位，投資項(xiàng)目已陸續(xù)開展，公司的規(guī)模將快速擴(kuò)張，并加強(qiáng)對(duì)ＬＥＤ應(yīng)用領(lǐng)域的延伸。隨著公司資產(chǎn)、業(yè)務(wù)以及人員規(guī)模的大幅度增加，將對(duì)公司的預(yù)算、采購、生產(chǎn)和成本控制、銷售與回款、技術(shù)研發(fā)、財(cái)務(wù)統(tǒng)籌、人力資源等各方面形成挑戰(zhàn)。因此，公司面臨今后快速發(fā)展、規(guī)模不斷擴(kuò)大帶來的管理能力不足及產(chǎn)品質(zhì)量控制風(fēng)險(xiǎn)。

（４）公司下游客戶規(guī)模較小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱的風(fēng)險(xiǎn)

公司主要從事ＬＥＤ器件及其應(yīng)用產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域廣泛。目前國內(nèi)有２，０００多家ＬＥＤ下游顯示與照明應(yīng)用公司，數(shù)量較多，但規(guī)模普遍較小。ＬＥＤ行業(yè)的蓬勃發(fā)展及產(chǎn)品應(yīng)用廣泛的特點(diǎn)，為公司提供了廣闊的市場空間，但同時(shí)也使公司存在下游客戶規(guī)模較小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱的風(fēng)險(xiǎn)。２０１１年度，公司前五名客戶占營業(yè)收入的比例僅為１２．７８％。

公司目前下游客戶規(guī)模較小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，將對(duì)公司在經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生不利變化時(shí)的盈利能力造成一定的影響。但隨著ＬＥＤ行業(yè)的高速發(fā)展及下游客戶的快速成長，公司將借助自身的市場地位進(jìn)一步拓展優(yōu)質(zhì)客戶，不斷優(yōu)化客戶結(jié)構(gòu)，逐步降低下游客戶規(guī)模較小、抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱的風(fēng)險(xiǎn)。

２、市場風(fēng)險(xiǎn)

（１）行業(yè)競爭加劇的風(fēng)險(xiǎn)

全球ＬＥＤ產(chǎn)業(yè)不斷向中國大陸轉(zhuǎn)移，國外行業(yè)龍頭陸續(xù)開始在大陸設(shè)廠。同時(shí)，國內(nèi)ＬＥＤ封裝技術(shù)不斷成熟和創(chuàng)新，內(nèi)資ＬＥＤ封裝企業(yè)快速成長壯大，珠三角、長三角及福建等地區(qū)已逐漸成長為重要的ＬＥＤ封裝中心。中國大陸ＬＥＤ 封裝行業(yè)營業(yè)總額已從２０００ 年的３１ 億元增至２０１１年的２８５億元。但受金融危機(jī)影響，２０１１年我國ＬＥＤ封裝產(chǎn)業(yè)銷售較２０１０年僅增長１４％。

受產(chǎn)業(yè)政策推動(dòng)，在市場需求不斷擴(kuò)大的大背景下，未來可能有更多的資本進(jìn)入ＬＥＤ行業(yè)，公司將面對(duì)更為激烈市場競爭。本公司雖為國內(nèi)封裝領(lǐng)域的領(lǐng)先企業(yè)，但受制于資金實(shí)力限制，在擴(kuò)大產(chǎn)品生產(chǎn)規(guī)模和優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)等方面受到一定的制約，特別是與臺(tái)灣及國外行業(yè)龍頭企業(yè)在綜合實(shí)力上尚有一定差距。因此，若本公司不能持續(xù)在技術(shù)、管理、規(guī)模、品牌及技術(shù)研發(fā)等方面保持優(yōu)勢，公司在行業(yè)內(nèi)的領(lǐng)先地位將受到一定影響。

（２）產(chǎn)品降價(jià)的風(fēng)險(xiǎn)

公司所處的ＬＥＤ行業(yè)屬于新興行業(yè)，技術(shù)進(jìn)步明顯，產(chǎn)品更新?lián)Q代迅速，在生產(chǎn)成本逐年降低的同時(shí)，產(chǎn)品價(jià)格也出現(xiàn)了下降的趨勢，這也是半導(dǎo)體元器件行業(yè)的普遍規(guī)律。

公司產(chǎn)品的價(jià)格主要由市場供求關(guān)系決定，在同期原材料價(jià)格降低、公司規(guī)模效應(yīng)作用下，公司產(chǎn)品的單位固定成本降低，公司能在一定程度上保持相對(duì)高的毛利率水平，但市場競爭加劇及技術(shù)進(jìn)步仍然有可能導(dǎo)致產(chǎn)品價(jià)格進(jìn)一步下降。

３、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

（１）毛利率下降的風(fēng)險(xiǎn)

雖然公司優(yōu)勢產(chǎn)品白光ＬＥＤ具有較強(qiáng)的市場應(yīng)用前景，隨著公司白光ＬＥＤ產(chǎn)品銷量的不斷上升，公司未來一段時(shí)間毛利率仍有可能維持在較高水平，２０１１年公司毛利率為３３．６０％。但隨著市場競爭的激烈，公司產(chǎn)品毛利率存在下降的風(fēng)險(xiǎn)，公司將繼續(xù)加大新產(chǎn)品的研發(fā)力度，保持公司ＬＥＤ產(chǎn)品的競爭優(yōu)勢。

（２）應(yīng)收賬款發(fā)生壞賬的風(fēng)險(xiǎn)

截至２０１１年１２月３１日公司應(yīng)收賬款為１１，５３３．１２萬元，占同期資產(chǎn)總額的比例為１２．８６％。公司應(yīng)收賬款隨著主營業(yè)務(wù)收入的增長而增長，９７．２３％以上的應(yīng)收賬款的賬齡都在一年以內(nèi)，與生產(chǎn)經(jīng)營情況相匹配。

公司主要欠款客戶均為合作多年的長期客戶，擁有良好的商業(yè)信譽(yù)，以往亦未發(fā)生拖欠貨款的情況。同時(shí)，公司已制訂完善的應(yīng)收賬款管理制度，并已按會(huì)計(jì)政策規(guī)定對(duì)應(yīng)收賬款計(jì)提了充分的壞賬準(zhǔn)備，應(yīng)收賬款發(fā)生呆壞賬的可能性較小。若主要債務(wù)人的財(cái)務(wù)狀況發(fā)生重大不利變化，導(dǎo)致應(yīng)收賬款不能及時(shí)收回，將會(huì)對(duì)公司資金周轉(zhuǎn)和經(jīng)營活動(dòng)的現(xiàn)金流量產(chǎn)生較大影響。

（３）資產(chǎn)抵押風(fēng)險(xiǎn)

截至２０１１年１２月３１日，用作公司借款抵押物的機(jī)器設(shè)備賬面價(jià)值為１，９４５．６５萬元，占固定資產(chǎn)賬面價(jià)值的比例為１７．６６％，若因資金安排或使用不當(dāng)，本公司到期不能及時(shí)償還上述借款，借款銀行可能會(huì)對(duì)被抵押的資產(chǎn)采取強(qiáng)制處置措施要求本公司歸還借款，從而可能影響公司正常的生產(chǎn)經(jīng)營。

４、募集資金投資項(xiàng)目新增折舊、攤銷影響公司業(yè)績的風(fēng)險(xiǎn)

截至２０１１年１２月３１日，公司擁有的固定資產(chǎn)為１１，０１９．４０萬元，占總資產(chǎn)的比重為１２．２９％。根據(jù)募集資金投資項(xiàng)目的投資概算，項(xiàng)目全部實(shí)施后，公司將新增固定資產(chǎn)３１，６７６．９５萬元，占項(xiàng)目投資總額的比例為８０．８１％。募集資金投資項(xiàng)目實(shí)施完成后，公司的固定資產(chǎn)規(guī)模將大幅增長。在募集資金投資項(xiàng)目建成投產(chǎn)后的初期階段，新增固定資產(chǎn)折舊將對(duì)公司的經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生一定的影響。

５、技術(shù)更新的風(fēng)險(xiǎn)

本公司作為高新技術(shù)企業(yè)，高度重視技術(shù)研發(fā)工作，并在公司成立之初便成立了企業(yè)技術(shù)研發(fā)中心，以推動(dòng)公司新技術(shù)的開發(fā)及產(chǎn)業(yè)化，確保公司的營業(yè)收入及盈利水平的穩(wěn)定增長。

公司一直致力于ＬＥＤ封裝產(chǎn)品的開發(fā)、生產(chǎn)和銷售，根據(jù)市場需求開發(fā)了ＣＯＢ系列、３５２８系列、５０６０系列、５７３０系列等白光系列ＳＭＤ ＬＥＤ以及Ｋ系列、ＬＢ系列等Ｈｉｇｈ Ｐｏｗｅｒ ＬＥＤ，產(chǎn)品技術(shù)水平和工藝質(zhì)量均處于行業(yè)領(lǐng)先水平。２０１０年、２０１１年，公司研發(fā)費(fèi)用占主營業(yè)務(wù)收入的比重分別為４．７３％和４．８２％。鑒于ＬＥＤ制造技術(shù)處于快速發(fā)展階段，若公司不能及時(shí)更新技術(shù)，開發(fā)符合市場需求的新產(chǎn)品，或者由于研發(fā)過程中的不確定因素而導(dǎo)致的技術(shù)開發(fā)失敗或新技術(shù)無法產(chǎn)業(yè)化，將影響公司營業(yè)收入和盈利能力的成長步伐，給公司的經(jīng)營帶來風(fēng)險(xiǎn)。

６、人力資源風(fēng)險(xiǎn)

公司在長期的生產(chǎn)經(jīng)營中培養(yǎng)了一批具有高素質(zhì)的研究、開發(fā)、銷售和管理人才，公司的高速發(fā)展在很大程度上依賴這些核心的技術(shù)、銷售和管理人員。公司奉行“愛才之德，知才之能，用才之長，用共同理想集聚人才”的人才觀，并通過提供股權(quán)激勵(lì)、有競爭力的薪酬、福利和建立公平的競爭機(jī)制，營造開放、協(xié)作的工作環(huán)境和企業(yè)文化氛圍來吸引人才、培養(yǎng)人才。但是，一旦公司的核心技術(shù)人員、銷售和管理人員流失，或者在生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大之后不能及時(shí)吸納和培養(yǎng)公司發(fā)展所需的技術(shù)、銷售和管理人才，都將會(huì)構(gòu)成公司經(jīng)營過程中潛在的人才風(fēng)險(xiǎn)。

７、稅收政策變化的風(fēng)險(xiǎn)

公司適用國家對(duì)出口產(chǎn)品增值稅“免抵退”的政策。２０１１年，公司出口銷售收入占公司同期主營業(yè)收入的比例為２５．９０％。該政策在可預(yù)見的未來雖有可能調(diào)整出口退稅率，但出口退稅政策改變可能性較小，因此，公司享受增值稅“免抵退”稅收優(yōu)惠政策仍將持續(xù)。如果未來相關(guān)政策發(fā)生變化，公司出口退稅率下調(diào)或取消，將給公司的經(jīng)營成果帶來一定影響。

８、匯率風(fēng)險(xiǎn)＿

近年來，人民幣總體呈現(xiàn)逐漸升值趨勢，２０１１年人民幣對(duì)美元累計(jì)升值５．１１％。

本公司的進(jìn)出口業(yè)務(wù)主要通過美元結(jié)算，少量通過歐元、港幣結(jié)算。人民幣的升值，將導(dǎo)致公司以人民幣折算的外銷收入減少，最終造成產(chǎn)品毛利額下降；同時(shí)使得以人民幣折算的進(jìn)口采購成本減少，最終造成產(chǎn)品毛利額上升。

此外，美元應(yīng)收賬款折算人民幣記賬后至結(jié)匯期間、美元應(yīng)付賬款折算人民幣記賬后至付款期間造成的匯兌損失，期末外幣資產(chǎn)、外幣負(fù)債折算為人民幣記賬后將造成匯兌損益。未來人民幣升值壓力依然較大，隨著公司海外市場的不斷拓展，人民幣升值將對(duì)公司盈利水平帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)。

９、內(nèi)部控制有效性不足導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)

本公司已經(jīng)建立健全了較為完整、合理和有效的內(nèi)部控制制度。內(nèi)部控制制度的有效運(yùn)行，保證了公司經(jīng)營管理活動(dòng)的正常有序開展，有效控制了風(fēng)險(xiǎn)，確保了公司經(jīng)營管理目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。但是，這一內(nèi)控體系若不能隨著公司規(guī)模的擴(kuò)大或架構(gòu)的調(diào)整而相應(yīng)完善，將存在公司出現(xiàn)內(nèi)部控制有效性不足的風(fēng)險(xiǎn)。

三、報(bào)告期內(nèi)公司投資情況

（一）募集資金投資項(xiàng)目實(shí)際進(jìn)度及募集資金使用情況

１、公司募集資金總額４６，６１６．００萬元，本報(bào)告期投入募集資金總額９，２９９．７６萬元，已累計(jì)投入募集資金總額９，２９９．７６萬元。

２、公司募集資金投資項(xiàng)目“新型表面貼裝ＬＥＤ建設(shè)項(xiàng)目” 募集資金承諾投資總額為３２，５６３．８５萬元，截至期末累計(jì)投入金額６，２１０．２９萬元，截至期末投資進(jìn)度為１９．０７％，項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期為２０１２年６月３０日。而在公司２０１１年半年度報(bào)告和第三季度報(bào)告中，此項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期為２０１２年３月３０日。項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)的時(shí)間調(diào)整的原因是：“新型表面貼裝ＬＥＤ建設(shè)項(xiàng)目”的實(shí)施地址為廣州市（花都）光電子基地，項(xiàng)目土建工程完工后需要政府相關(guān)部門的驗(yàn)收，政府驗(yàn)收時(shí)間較長，與企業(yè)編制２０１１年半年度報(bào)告和第三季度報(bào)告時(shí)的預(yù)期存在差異，導(dǎo)致目前還無法在光電子基地立即安裝項(xiàng)目相關(guān)設(shè)備，預(yù)定可使用狀態(tài)的時(shí)間適當(dāng)延后。目前，公司正積極配合政府相關(guān)驗(yàn)收工作，爭取早日安裝調(diào)試機(jī)器設(shè)備，釋放產(chǎn)能、發(fā)揮效益。依照招股說明書的項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度，“新型表面貼裝ＬＥＤ建設(shè)項(xiàng)目”總建設(shè)周期為２７個(gè)月，其中土建為１８個(gè)月，該項(xiàng)目的實(shí)施進(jìn)度在計(jì)劃進(jìn)度范圍內(nèi)，不存在進(jìn)度調(diào)整的情形。

３、公司募集資金投資項(xiàng)目“技術(shù)研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目” 募集資金承諾投資總額為２，９１２．８０萬元，截至期末累計(jì)投入金額５７９．５３萬元，截至期末投資進(jìn)度為１９．９０％，項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期為２０１２年１２月３１日。

此項(xiàng)目在廣州市（花都）光電子基地內(nèi)實(shí)施，目前因廣州市（花都）光電子基地公司新工業(yè)園的土建驗(yàn)收需要較長時(shí)間，且該項(xiàng)目的設(shè)備對(duì)安裝環(huán)境要求較高，項(xiàng)目設(shè)備工程必須待土建驗(yàn)收以后方可實(shí)施。因此，為保證項(xiàng)目更好的實(shí)施效果，公司決定調(diào)整該項(xiàng)目的建設(shè)進(jìn)程，將項(xiàng)目完成時(shí)間推遲至２０１２年１２月３１日。該項(xiàng)調(diào)整建設(shè)進(jìn)程的議案已經(jīng)公司第一屆董事會(huì)第十九次會(huì)議審議通過。

４、公司募集資金投資項(xiàng)目“ＬＥＤ照明技術(shù)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目”募集資金承諾投資總額為２，８００．００萬元，截至期末累計(jì)投入金額３２８．７２萬元，截至期末投資進(jìn)度為１１．７４％，項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期為２０１２年５月３０日。

５、使用部分超募資金擴(kuò)建工業(yè)性廠房募集資金承諾投資總額為６，７３９．３５萬元，截至期末累計(jì)投入金額５８１．２２萬元，截至期末投資進(jìn)度為８．６２％，項(xiàng)目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期為２０１２年１２月３１日。

（二）報(bào)告期內(nèi)，不存在募集資金用途發(fā)生變更的情況。

（三）報(bào)告期內(nèi)，公司重大非募集資金投資項(xiàng)目

公司擬以自籌資金投資２．６５億元通過全資子公司廣州市萊帝亞照明科技有限公司實(shí)施建設(shè)ＬＥＤ產(chǎn)品應(yīng)用與開發(fā)的生產(chǎn)基地。該項(xiàng)投資計(jì)劃已于２０１１年１２月１４日在巨潮資訊網(wǎng)站以臨時(shí)公告形式披露。

四、股利分配政策及近三年利潤分配方案

（一）股利分配政策

按照中國證監(jiān)會(huì)關(guān)于進(jìn)一步明確上市公司分紅政策的相關(guān)要求，公司第一屆董事會(huì)第十九次會(huì)議審議通過了《章程修正案》，本議案尚需提交２０１１年度股東大會(huì)審議。

（二）公司近三年股利分配情況

公司２００８年度、２０１０年度未進(jìn)行股利分配，２００９年度向全體股東分配股利合計(jì)３００萬元。

根據(jù)公司２０１０年第五次臨時(shí)股東大會(huì)決議，公司２０１１年５月１８日上市前的滾存未分配利潤將由上市發(fā)行時(shí)的新老股東按照發(fā)行上市后的持股比例共享。

（三）２０１１年利潤分配預(yù)案

公司于２０１２年３月１３日召開的第一屆董事會(huì)第十九次會(huì)議和第一屆監(jiān)事會(huì)第十二次會(huì)議分別審議通過了《關(guān)于２０１１年年度利潤分配及資本公積金轉(zhuǎn)增股本預(yù)案的議案》。

經(jīng)深圳鵬城會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司審計(jì)，２０１１年母公司實(shí)現(xiàn)凈利潤５６，０５６，３０９．５７元。根據(jù)《公司法》和《公司章程》的規(guī)定，按２０１１年度母公司實(shí)現(xiàn)凈利潤的１０％提取法定盈余公積金５，６０５，６３０．９６元，實(shí)際可供分配的利潤為５０，４５０，６７８．６１元，加上以前年度累計(jì)未分配利潤５１，３３８，４３８．４２元，截至２０１１年１２月３１日，母公司可供分配利潤為１０１，７８９，１１７．０３元。

鑒于公司業(yè)務(wù)持續(xù)快速發(fā)展，經(jīng)營規(guī)模不斷擴(kuò)大，且歸屬于上市公司股東的凈利潤穩(wěn)步增長，為了更好地兼顧股東的即期利益和長遠(yuǎn)利益，根據(jù)中國證監(jiān)會(huì)鼓勵(lì)上市公司現(xiàn)金分紅，給予投資者穩(wěn)定、合理回報(bào)的指導(dǎo)意見，按照《公司法》及公司《章程》的規(guī)定，董事會(huì)同意公司本年度利潤分配及資本公積金轉(zhuǎn)增股本預(yù)案：擬以２０１１年年末總股本１２２，７３３，０００股為基數(shù)向全體股東派發(fā)現(xiàn)金股利，每１０股派發(fā)人民幣１元（含稅），共計(jì)派發(fā)人民幣１２，２７３，３００元；以２０１１年年末股本１２２，７３３，０００股為基數(shù)，向全體股東每１０股送５ 股，共計(jì)６１，３６６，５００股，剩余未分配利潤人民幣２８，１４９，３１７．０３結(jié)轉(zhuǎn)以后年度。同時(shí)，擬用資本公積金以２０１１年年末股本１２２，７３３，０００股為基數(shù)，向全體股東每１０股轉(zhuǎn)增５股，共計(jì)６１，３６６，５００股。本次送轉(zhuǎn)股本實(shí)施后，公司總股本由１２２，７３３，０００股增至２４５，４６６，０００股。

上述預(yù)案尚需提交２０１１年度股東大會(huì)審議。

５．２ 主營業(yè)務(wù)分行業(yè)、產(chǎn)品情況表

主營業(yè)務(wù)分行業(yè)情況

適用 不適用

單位：萬元

主營業(yè)務(wù)分產(chǎn)品情況

單位：萬元

５．３ 報(bào)告期內(nèi)利潤構(gòu)成、主營業(yè)務(wù)及其結(jié)構(gòu)、主營業(yè)務(wù)盈利能力較前一報(bào)告期發(fā)生重大變化的原因說明

適用 不適用

６ 財(cái)務(wù)報(bào)告

６．１ 與最近一期年度報(bào)告相比，會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)和核算方法發(fā)生變化的具體說明

適用 不適用

６．２ 重大會(huì)計(jì)差錯(cuò)的內(nèi)容、更正金額、原因及其影響

適用 不適用

６．３ 與最近一期年度報(bào)告相比，合并范圍發(fā)生變化的具體說明

適用 不適用

６．４ 董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)師事務(wù)所“非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報(bào)告”的說明

適用 不適用