中證網(wǎng)訊 康強(qiáng)電子（002119）5月10日晚間公告稱，康強(qiáng)電子擬向永樂影視全體股東發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買永樂影視100%股權(quán)并募集配套資金，募集資金用于支付現(xiàn)金對(duì)價(jià)、重組費(fèi)用和補(bǔ)充永樂影視流動(dòng)資金。永樂影視100%股權(quán)預(yù)評(píng)估值約為279300萬元，較賬面凈資產(chǎn)增值率632.68%。交易各方初步協(xié)商的永樂影視100%股權(quán)的交易價(jià)格為278000萬元。通過此次交易，永樂影視將實(shí)現(xiàn)借殼上市。

　　根據(jù)非公開發(fā)行預(yù)案，交易各方初步協(xié)商的永樂影視100%股權(quán)的交易價(jià)格為278000萬元。其中，本次購買資產(chǎn)發(fā)行的股份數(shù)量不超過21825.3181萬股，發(fā)行價(jià)格確定為10.19元/股，股份支付占比80%，現(xiàn)金支付金額不超過55600萬元，現(xiàn)金支付金額占比20%。同時(shí)，公司擬以11.65元/股的價(jià)格向上海澤熙増煦投資中心（有限合伙）非公開發(fā)行股份募集現(xiàn)金85000萬元，用于支付康強(qiáng)電子擬購買永樂影視100%股權(quán)的現(xiàn)金對(duì)價(jià)、本次重組費(fèi)用和補(bǔ)充永樂影視流動(dòng)資金。

　　通過此次交易，永樂影視將實(shí)現(xiàn)借殼上市。公司表示，本次交易中，擬置入資產(chǎn)的資產(chǎn)總額與交易金額孰高值為278000萬元，占上市公司2014年末資產(chǎn)總額156838.58萬元的比例為177.25%，超過100%；本次交易完成后，上市公司實(shí)際控制人變更為程力棟，本次交易構(gòu)成借殼上市。

　　此次借殼上市將顯著改善公司的盈利能力。公告稱，上市公司主要從事半導(dǎo)體封裝材料引線框架、鍵合絲（鍵合金絲、鍵合銅絲）產(chǎn)品的研發(fā)、制造、銷售。上市公司的主要產(chǎn)品為引線框架、鍵合金絲等半導(dǎo)體或微電子封裝專用材料。近年來，隨著半導(dǎo)體技術(shù)向高度集成化方向發(fā)展，引線框架為載體的封裝市場(chǎng)空間逐漸被基板封裝、倒裝等先進(jìn)封裝形式擠壓，傳統(tǒng)半導(dǎo)體的引線框架封裝材料受到了一定沖擊。公司蝕刻生產(chǎn)線的建成雖擴(kuò)大了產(chǎn)能，但訂單批量較小影響了生產(chǎn)效率和盈利能力。

　　而永樂影視主營業(yè)務(wù)為影視劇的制作與發(fā)行，具有較好的盈利能力和發(fā)展空間。公司稱，2012年、2013年和2014年，標(biāo)的公司未經(jīng)審計(jì)的營業(yè)收入分別為24550.15萬元、26189.36萬元和32240.97萬元，未經(jīng)審計(jì)的歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為3060.67萬元、6125.00和8496.34萬元。本次交易完成后，上市公司規(guī)模、股東權(quán)益規(guī)模將得到大幅提高，財(cái)務(wù)狀況得到優(yōu)化，競(jìng)爭(zhēng)能力得到提高。

　　根據(jù)非公開發(fā)行預(yù)案，采用收益法永樂影視100%股權(quán)預(yù)評(píng)估值約為279300萬元，未經(jīng)審計(jì)賬面凈資產(chǎn)（母公司）金額為38120.41萬元，評(píng)估增值241179.59萬元，增值率632.68%。

　　公告稱，標(biāo)的資產(chǎn)的估值較賬面凈資產(chǎn)增值較高，主要系永樂影視屬于影視傳媒行業(yè)，為輕資產(chǎn)公司，永樂影視作為內(nèi)容生產(chǎn)為主的影視企業(yè)對(duì)固定資產(chǎn)規(guī)模的需求較低，其所需的辦公場(chǎng)所、攝制場(chǎng)所及攝制器材大多數(shù)通過租賃取得，因此，固定資產(chǎn)投入較低，賬面價(jià)值不高，而永樂影視的品牌優(yōu)勢(shì)、完善的發(fā)行網(wǎng)絡(luò)、在電視劇行業(yè)內(nèi)的聲譽(yù)、多年積累的電視劇制作發(fā)行團(tuán)隊(duì)的價(jià)值未充分在賬面體現(xiàn)，且近年影視劇行業(yè)發(fā)展良好，永樂影視近年業(yè)務(wù)發(fā)展快速增長(zhǎng)，在行業(yè)內(nèi)具有較為領(lǐng)先的行業(yè)地位、品牌知名度以及完善的發(fā)行網(wǎng)絡(luò)，業(yè)務(wù)規(guī)模和盈利能力穩(wěn)定上升，具備良好的發(fā)展前景，綜合上述因素，永樂影視的本次預(yù)評(píng)估值與賬面值相比增值幅度較大。

　　資料顯示，永樂影視是一家集策劃、投資、拍攝、制作和發(fā)行為一體的專業(yè)影視機(jī)構(gòu)，主營業(yè)務(wù)為電視劇、電影的制作與發(fā)行，以電視劇的制作與發(fā)行為主。永樂影視已經(jīng)投資和發(fā)行的主要電視劇包括《戰(zhàn)神》、《隋唐演義》、《夢(mèng)回大唐》、《焦裕祿》、《利箭行動(dòng)》、《利箭縱橫》、《十二生肖傳奇》、《雷鋒》、《決戰(zhàn)燕子門》、浙版《西游記》、《封神榜之鳳鳴岐山》、《封神榜之武王伐紂》、《大都市小愛情》、《傻兒傳奇》、《大村官》、《大村官之放飛夢(mèng)想》、《青春正能量之我是女神》等。

　　公司表示，截至預(yù)案簽署日，永樂影視累計(jì)投資或制作電視劇作品共23部、電影作品1部，在電視劇作品中：獨(dú)家拍攝或者擔(dān)任執(zhí)行制片方取得發(fā)行許可證的電視劇作品20部、參投作品2部、協(xié)議取得的電視劇作品1部。截至2015年3月31日，永樂影視生產(chǎn)經(jīng)營狀況良好，已取得發(fā)行許可證及正在攝制的電視劇銷售情況良好，正在履行或尚未履行的合同約2億元。