證券時(shí)報(bào)記者 張珈

ST甘化（000576）將告別制糖這一甜蜜事業(yè)，轉(zhuǎn)而掘金炙手可熱的LED產(chǎn)業(yè)。ST甘化定向增發(fā)預(yù)案顯示，擬向新大股東德力西集團(tuán)有限公司定向發(fā)行1.2億股，發(fā)行價(jià)格確定為6.78元/股，募集資金總額不超過8.1億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后全部投資于LED外延片生產(chǎn)及酵母生物工程技改擴(kuò)建項(xiàng)目。

德力西集團(tuán)成立于1991年，法定代表人胡成中，注冊(cè)資本10億元，公司住所為溫州樂清市，成立以來以生產(chǎn)高中低壓電器、輸變配電氣和工業(yè)自動(dòng)化控制電氣為主。ST甘化控股股東江門市資產(chǎn)管理局以征集受讓方的方式協(xié)議轉(zhuǎn)讓持有的ST甘化全部股份，德力西集團(tuán)已經(jīng)被確定為受讓人，此次議案構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

此次募集資金投向的兩個(gè)項(xiàng)目投資總額共計(jì)9.42億元，募集資金不足部分由ST甘化自籌資金解決。其中，LED外延片生產(chǎn)項(xiàng)目投資總額約7億元，據(jù)初步估算，項(xiàng)目建成達(dá)產(chǎn)后年?duì)I業(yè)收入可達(dá)9.6億元，年凈利潤可達(dá)到1.3億元，投資內(nèi)部收益率為17.47%，靜態(tài)投資回收期為6.33年。酵母生物工程技改擴(kuò)建項(xiàng)目約2.42億元，經(jīng)初步測算，建成達(dá)產(chǎn)后年銷售收入可達(dá)3.3億元，年凈利潤可達(dá)3940萬元，投資內(nèi)部收益率為15.22%，投資回收期為7.01年。

ST甘化表示，公司成立以來的主營業(yè)務(wù)為甘蔗綜合利用系列產(chǎn)業(yè)。由于周邊地區(qū)甘蔗產(chǎn)量逐年降低，制糖及漿紙產(chǎn)業(yè)受原材料供應(yīng)不足的影響較大，公司需進(jìn)行產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。生物產(chǎn)業(yè)具有良好的市場前景，近幾年?duì)I業(yè)收入和營業(yè)利潤率均呈上升態(tài)勢(shì)，但由于歷史負(fù)擔(dān)較重，無法投入充足資金發(fā)展該業(yè)務(wù)。

ST甘化表示，擬通過此次向德力西集團(tuán)定向發(fā)行股份，募集資金投向LED外延片制造，轉(zhuǎn)型成LED生產(chǎn)企業(yè)。與此同時(shí)，通過此次非公開發(fā)行募集資金，ST甘化將憑借本身在酵母產(chǎn)業(yè)上積累的豐富經(jīng)驗(yàn)，優(yōu)化酵母產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，除保留藥用酵母產(chǎn)品外，重點(diǎn)開發(fā)酵母抽提物系列產(chǎn)品、酵母珍系列產(chǎn)品等高附加值品種，大幅提高酵母產(chǎn)品的經(jīng)濟(jì)效益，將生物產(chǎn)業(yè)做大做強(qiáng)。